קרן ברירת מחדל וקרנות נבחרות — מה זה ולמה זה משנה
רוב העובדים לא בחרו את קרן הפנסיה שלהם — הם הוצבו בה. ההבדל בין מסלול ברירת מחדל, קרן ברירת מחדל וקרנות נבחרות עם תקרת דמי ניהול.
מדריך זה הינו הסבר כללי בלבד ואינו ייעוץ השקעות.
אם תשאלו עובד ישראלי ממוצע איך הוא בחר את קרן הפנסיה שלו, התשובה הכנה תהיה בדרך כלל: "לא בחרתי. זה מה שהיה בטופס."
זה לא כישלון אישי. המערכת בנויה כך שמי שלא בוחר — יוצב. הבעיה היא שרוב האנשים גם לא יודעים לאן הוצבו, ולכן לא יודעים אם התנאים שלהם טובים או בינוניים.
יש כאן שלושה מושגים שנשמעים דומה ומתערבבים כל הזמן. נפריד ביניהם, כי ההפרדה הזו שווה כסף.
שלושה מושגים, שלושה דברים שונים
| המושג | מה הוא קובע | מי בחר אותו |
|---|---|---|
| מסלול ברירת מחדל | איפה הכסף מושקע בתוך הקרן | הקרן, לפי גילכם — אם לא בחרתם מסלול |
| קרן ברירת מחדל | באיזו קרן אתם בכלל נמצאים | המעסיק, כשהתחלתם לעבוד — אם לא בחרתם קרן |
| קרנות נבחרות | תקרת דמי ניהול מוזלת | המדינה, במכרז — ואתם, אם הצטרפתם ביוזמתכם |
שלושתם נכונים במקביל. אפשר להיות במסלול ברירת מחדל, בתוך קרן ברירת מחדל, שהיא גם קרן נבחרת — או להיות בכל צירוף אחר.
מסלול ברירת מחדל — השכבה הפנימית
זו השכבה הפשוטה יותר. אם לא בחרתם מסלול השקעה, הכסף שלכם מנוהל במסלול תלוי-גיל: יותר מניות בגיל צעיר, ופחות ככל שמתקרבים לפרישה.
זו ברירת מחדל סבירה עבור רוב האנשים, והיא לא הבעיה הגדולה. מדריך המסלולים מסביר אותה לעומק ומראה מה כן שווה לשקול לשנות.
קרן ברירת מחדל — איך הגעתם לאן שהגעתם
זו השכבה שמשנה יותר, וכמעט אף אחד לא בודק אותה.
כשמתחילים לעבוד במקום חדש ולא מציגים קרן פנסיה קיימת, המעסיק מפקיד עבורכם לקרן שנקבעה כברירת מחדל במקום העבודה. זה חוקי, זה מהיר, וזה מונע מצב שבו כסף פנסיוני פשוט לא מופקד.
מה שחשוב להבין: ההצבה הזו נעשתה מסיבות תפעוליות, לא כי מישהו בדק שזו הקרן הטובה ביותר עבורכם. והיא נוטה להישאר — אנשים עוברים מקומות עבודה ואוספים קרנות, מבלי שאיש עצר לשאול אם הקרן הראשונה שהוצבה להם עדיין מתאימה.
זכות הבחירה היא שלכם. עובד רשאי לבחור את קרן הפנסיה שלו ואת הגוף המנהל, והמעסיק מחויב להפקיד לקרן שבחרתם. ברירת המחדל היא מה שקורה בהיעדר בחירה — לא הגבלה על הבחירה.
קרנות נבחרות — המכרז שמוריד את דמי הניהול
וכאן מגיע הדבר שהכי שווה להכיר.
המדינה מקיימת מכרז שבו קרנות פנסיה מתחרות על הזכות להיקרא "קרנות פנסיה נבחרות". הקרנות הזוכות מתחייבות לתקרת דמי ניהול מוזלת — נמוכה משמעותית מהתעריף המסחרי הרגיל — לכל מי שמצטרף אליהן, לתקופה שנקבעת בתנאי המכרז.
ההיגיון פשוט: במקום שכל עובד ינהל מול הקרן משא ומתן שהוא לא יודע לנהל, המדינה מנהלת אותו פעם אחת עבור כולם.
שלוש נקודות שחייבים לדעת עליהן:
- ההטבה לא מגיעה מעצמה. במקרים רבים צריך להצטרף באופן יזום כדי לקבל את תעריף המכרז. להיות במקרה בקרן שזכתה במכרז אינו זהה להיות בה בתנאי המכרז.
- התקרה חלה לתקופה מוגדרת. תנאי המכרז קובעים לכמה זמן דמי הניהול המוזלים מובטחים. מה שקורה אחריה הוא שאלה שכדאי לשאול לפני שמצטרפים, לא אחרי.
- דמי ניהול נמוכים אינם המדד היחיד. קרן זולה עם תשואה חלשה לאורך זמן אינה בהכרח עסקה טובה. זו הסיבה שההשוואה שלנו מציגה את שני הצדדים באותה טבלה.
על חיסכון פנסיוני שנצבר לאורך שלושים שנה, הפרש בדמי הניהול השנתיים בין תעריף מסחרי לתעריף מכרז מצטבר — בשל ריבית דריבית על הסכומים שלא נגבו — לסכום משמעותי בפרישה. אותה הפקדה חודשית בדיוק, אותו מסלול השקעה; רק העמלה שונה. כך עובד המנגנון. להמחשה בלבד.
איך בודקים איפה אתם עומדים — שלושה צעדים
- אתרו את הקרן שלכם. הדוח השנתי, האזור האישי באתר הגוף המנהל, או המסלקה הפנסיונית יגידו לכם באיזו קרן אתם ומה שיעור דמי הניהול שאתם משלמים בפועל — מצבירה ומהפקדה.
- השוו את השיעור הזה למה שנהוג בשוק. זה בדיוק מה שהשוואת קרנות הפנסיה מציגה: דמי הניהול שלכם מול שאר הקרנות, לצד התשואה.
- אם הפער גדול — פעלו. אפשר לבקש הפחתה מהגוף הנוכחי, ואפשר לבדוק הצטרפות לקרן נבחרת. ניוד בין קרנות פנסיה אינו אירוע מס — שימו לב רק לכיסוי הביטוחי: תקופת האכשרה ותנאי הכיסוי בקרן החדשה נקבעים בתקנונה, ולכן בררו לפני המעבר מה נשמר ומה מתחיל מחדש.
שתי טעויות נפוצות
להניח ש"כולם משלמים אותו דבר". לא. שני עובדים באותה קרן בדיוק, באותו מסלול, יכולים לשלם דמי ניהול שונים מהותית — לפי איך הצטרפו, מתי, ודרך מי. זה אחד המספרים הבודדים בעולם הפנסיה שנתון למשא ומתן.
לחשוב שהמעסיק בחר עבורכם את הטוב ביותר. המעסיק בחר הסדר שעובד תפעולית. זו לא הייתה בדיקה עבורכם, והוא גם לא התיימר שהיא כזו.
Fundbase הוא כלי השוואה עצמאי — לא ייעוץ השקעות, לא שיווק פנסיוני ולא ייעוץ מס. תנאי המכרז לקרנות הנבחרות, תקרות דמי הניהול ומשך התקופה שבה הן חלות נקבעים על ידי הגורמים המוסמכים ומתעדכנים מעת לעת. לפני מעבר או הצטרפות, ודאו את התנאים העדכניים מול הגוף המנהל ומול גורם מוסמך. אנחנו לא ממליצים על קרן או מסלול מסוימים; אנחנו מציגים נתונים ממאגרים ציבוריים בשקיפות, וההחלטה שלכם. השירות חינמי, בלי הרשמה ובלי תשלום מצדכם.
בדקו כמה אתם משלמים היום, והשוו למה שנהוג בשוק. פתחו את השוואת קרנות הפנסיה — דמי הניהול והתשואה, באותה טבלה.